ARM
Arm Holdings plc American Depositary Shares
$243.41
장중 · Vol 94.3K · 52주 $100.02–$452.70 · 기준 2026. 8. 21. PM 3:59 ET
일봉 $240.85 · Aug 31, 2026
ARM 가격 추세
종가
$240.85
시가
$238.80
고가
$241.00
저가
$238.80
30초 브리핑
ARM 오늘의 판단 요약
보유 데이터를 비교 가능한 문장으로 해석한 요약입니다.
52주 범위의 41%
52주 범위 중간 구간으로 가격 위치만으로 방향성은 제한적입니다.
Forward P/E 79.0배
선행 P/E가 낮아 시장은 이익 증가를 반영하고 있습니다.
20일 평균의 1.1배
거래량은 최근 평균 범위입니다.
2026-11-04
실적 전후 변동성 확대 가능성이 있으므로 컨센서스 범위와 옵션 기대변동을 함께 보세요.
도전자 · 고평가
모바일 표준 지위와 Armv9 단가 상승 펀더멘털은 확고하나, AI 기대감 과열 및 고객·지배구조 리스크 대비 고평가.
펀더멘털 기준 Sep 1, 2026 · 규칙 기반 요약이며 투자 조언이 아닙니다.
핵심 통계
ARM 일봉·펀더멘털 스냅샷 기준 주요 지표
펀더멘털 스냅샷 Sep 1, 2026
Arm Holdings plc researches, develops, licenses, and markets central processing unit (CPU) intellectual property (IP), graphics processing unit IP, systems IP, compute subsystems (CSS), and associated software, tools and related services. The company provides a product portfolio, including CPU IP, GPU and neural processing unit (NPU) accelerators, system IP such as interconnects, compute platform products including pre-integrated CSSs, and development tools and software. The company serves semiconductor companies, original equipment manufacturers (OEMs), cloud service providers (CSPs), and organizations developing chips for end markets such as smartphones, consumer electronics, industrial IoT, embedded systems, cloud data centers, networking, automotive, and robotics. It provides its products and services in the United States, China, Japan, Taiwan, Korea, and internationally. The company was founded in 1990 and is based in Cambridge, United Kingdom. Arm Holdings plc operates as a subsidiary of SoftBank Group Corp.
110 Fulbourn Road · Cambridge, United Kingdom · 직원 9,584명
시가총액
$258.36B
Trailing P/E
244.4
최근 12개월 이익 기준
Forward P/E
79.0
이익 증가 기대 반영
EPS (TTM)
$0.99
배당 수익률
—
배당성향
0.0%
베타
3.91
시장보다 민감
ROE
13.4%
P/B
29.94
EV/EBITDA
236.8
52주 범위
$100.02 – $452.70
현재 위치 41%
거래량
3.69M
20일 평균 3.37M · 1.1배
애널리스트 의견
매수 64%
총 42명 · 0m
동종 커버리지
PEER_SETS에 정의된 동종 그룹 안에서만 비교합니다. MSFT↔WMT 같은 교차 섹터 비교는 하지 않습니다.
기준일 2026-08-30
기술 · Semiconductors
반도체 IP 라이선싱, 저전력 프로세서 아키텍처(CPU/GPU/NPU) 및 모바일·엣지·데이터센터 컴퓨트 칩 설계 생태계에서 직접 경쟁하거나 가치사슬상 비교되는 선도 반도체 IP 및 팹리스/컴퓨팅 그룹입니다.
커버리지 목록에서 peer 그룹별로 탐색할 수 있습니다.
모바일 표준 지위와 Armv9 단가 상승 펀더멘털은 확고하나, AI 기대감 과열 및 고객·지배구조 리스크 대비 고평가.
동종 지위
도전자
평가 괴리
고평가
턴어라운드
확인
자료 범위
4/5
핵심 촉매
Armv9 및 CSS 침투율 확대에 따른 전사 로열티 마진 레벨업
핵심 리스크
Arm China 지배구조 불투명성, 퀄컴 소송 후폭풍, RISC-V 잠식
Peer 대비
스마트폰 95% 장악과 97% 매출총이익률, 2,200만 개발자 생태계는 글로벌 최고 수준의 질적 펀더멘털을 입증합니다. 반면 엔비디아 등 팹리스 피어 대비 AI 실질 가치 포착의 한계, 상위 5개 고객(60%) 및 Arm China(20%) 편중, 극도로 높은 밸류에이션 멀티플과 소프트뱅크 오버행 우려는 주가에 과도한 낙관 편향이 반영되어 있음을 시사합니다.
- 소프트뱅크 87% 지분 보유에 따른 유통주식수 제약 및 오버행 리스크높음SEC 10-K
87 %
소프트뱅크의 87% 지분 독점으로 인한 유통주식 수 부족 및 오버행 우려
소프트뱅크가 약 87%의 지분을 여전히 보유하고 있어 시장 내 유통 주식 수가 적어 주가 변동성이 높으며, 향후 대주주 지분 매각에 따른 오버행 우려가 지속되고 있습니다.
기준 2026-03-31 · 출처일 2026-03-25원문 - 주요 스마트폰 OEM의 Armv9/CSS 전면 채택 및 데이터센터 침투보통실적발표/IR
2,026 없음
모바일 플래그십 양산 확대 및 하이퍼스케일러 데이터센터 로열티 성장 가속
모든 주요 안드로이드 스마트폰 OEM이 Armv9 및 CSS 기반 칩을 탑재한 신제품을 본격 양산하고 있으며, 클라우드 AI 데이터센터 부문의 로열티 매출 성장이 가속화되고 있습니다.
기준 2026-03-31 · 출처일 2026-02-04원문 - 오픈소스 RISC-V 아키텍처 부상 및 임베디드·차량용 시장 잠식 위협높음산업조사
31.3 %
로열티 프리 오픈소스 아키텍처 RISC-V의 연평균 31.3% 고성장 및 시장 잠식
반도체 주권 확보 및 상용 IP 로열티 부담 완화를 위해 글로벌 기업들의 투자가 늘어나면서, RISC-V 시장은 연평균 31.3%의 높은 성장률로 IoT 및 차량용 시장에서 Arm의 잠재적 위협으로 부상하고 있습니다.
기준 2026-03-31 · 출처일 2026-07-15원문 - 주요 고객사 퀄컴(Qualcomm)과의 Nuvia 라이선스 분쟁 및 법적 리스크높음1티어뉴스
2,024 없음
최대 고객사 퀄컴과의 라이선스 계약 위반 소송전 및 생태계 파트너십 마찰
Arm은 최대 고객 중 하나인 퀄컴을 상대로 Nuvia 인수 관련 라이선스 위반 소송을 제기하여 법적 분쟁을 겪었으며, 이는 주요 파트너십 균열 및 생태계 내 마찰 리스크를 초래했습니다.
기준 2026-03-31 · 출처일 2025-09-30원문 - 르네 하스 CEO 체제 하의 비즈니스 모델 및 CSS 고부가가치화 전환보통실적발표/IR
2,022 없음
개별 코어 라이선스에서 사전 통합 CSS 솔루션으로 고부가가치화 성공
르네 하스 CEO 취임 이후 Arm은 단순 IP 코어 제공에서 사전 검증된 컴퓨트 서브시스템(CSS) 공급으로 전략을 전환하여 고객사의 개발 기간을 단축하고 칩당 로열티 가치를 극대화하고 있습니다.
기준 2026-03-31 · 출처일 2025-05-07원문 - 순수 IP 라이선싱 모델의 초고마진 및 밸류에이션 비교보통기타
97 %
97% 매출총이익률 기반 IP 모델이나 피어 대비 절대 매출 규모 작고 밸류에이션 프리미엄 과다
Arm은 칩을 직접 제조하거나 판매하지 않는 순수 IP 모델로 97%의 높은 매출총이익률을 유지하지만, 피어 팹리스 기업들에 비해 절대 매출 규모가 작고 높은 밸류에이션 배수를 부여받고 있습니다.
기준 2026-03-31 · 출처일 2026-05-05원문 - 클라우드 데이터센터 AI CPU 및 네트워킹 시장 침투높음SEC 10-K
25.5 %
네트워킹 장비 점유율 25.5% 도달 및 하이퍼스케일러 자체 서버 칩 채택 확대
클라우드 컴퓨팅 및 데이터센터 인프라에서 주요 클라우드 서비스 제공업체의 맞춤형 서버 칩 채택이 늘어나며 Arm 기반 AI 인프라 컴퓨팅 영역이 빠르게 성장하고 있습니다.
기준 2026-03-31 · 출처일 2024-05-15원문 - 상위 고객 및 Arm China 매출 집중도 리스크높음SEC 10-K
20 %
상위 5개 고객 60% 의존 및 비지배 독립법인 Arm China 20% 매출 의존
Arm은 상위 5개 고객이 매출의 약 60%를 차지하며, 독립 법인으로 운영되는 Arm China가 매출의 약 20%를 차지하여 지배구조 및 지정학적 집중 리스크가 존재합니다.
기준 2026-03-31 · 출처일 2026-05-26원문 - 글로벌 개발자 생태계 및 소프트웨어 호환성 전환 비용보통1티어뉴스
22 백만명
2,200만 개발자 기반 및 수천억 개 누적 칩셋 기반 소프트웨어 호환성 해자
Arm은 2,200만 명 이상의 소프트웨어 개발자로 구성된 세계 최대의 컴퓨팅 생태계를 기반으로 모바일을 넘어 클라우드, 데이터센터 및 AI 인프라로 지속 확장하고 있습니다.
기준 2026-03-31 · 출처일 2026-07-25원문 - 글로벌 스마트폰 메인 프로세서 아키텍처 점유율높음산업조사
95 %
스마트폰 CPU 아키텍처 95% 점유로 모바일 컴퓨팅 표준 장악
Arm 프로세서 아키텍처는 전 세계 스마트폰 시장의 95% 이상에서 메인 컴퓨팅 아키텍처로 사용되고 있습니다.
기준 2026-03-31 · 출처일 2024-05-15원문 - Armv9 및 CSS(컴퓨트 서브시스템) 전환 사이클 가속보통실적발표/IR
25 %
Armv9 로열티 비중 25% 도달 및 CSS 로열티 기 기여 20% 근접
Armv9은 v8 대비 칩당 로열티율이 대략 2배 수준이며, 로열티 매출 비중이 25%에 도달했습니다. 또한 CSS 패키지는 로열티의 약 20%를 차지하며 시장 출시를 1년 이상 단축합니다.
기준 2026-03-31 · 출처일 2026-05-05원문 - 매출액 대비 R&D 투자 비율 및 영업이익률 압박보통실적발표/IR
65 %
매출의 65% 수준을 R&D에 공격적으로 재투자하여 차세대 IP 선행 개발
매출 성장세를 상회하는 공격적인 R&D 투자 집행(매출 대비 약 65%)으로 차세대 아키텍처 및 서브시스템 개발을 가속화하고 있으나 단기 영업이익률을 압박하고 있습니다.
기준 2026-03-31 · 출처일 2026-08-23원문 - 로열티 및 라이선스 매출 구성 및 성장세높음실적발표/IR
620 백만달러
로열티(21% 성장) 및 라이선스(23% 성장) 양대 축 기반 97% 매출총이익률 유지
로열티 매출은 Armv9 및 CSS(Compute Subsystems) 채택 확대와 데이터센터 칩 사용 증가에 힘입어 전년 동기 대비 21% 증가한 6억 2,000만 달러를 기록했습니다.
기준 2026-03-31 · 출처일 2026-02-04원문
섹터 커버리지는 에이전트가 수집한 정성 fact·판단입니다. 투자 조언이 아니며, 출처 URL로 직접 검증하세요. raw P/E는 포함하지 않습니다.
DITM LEAPS Analysis
ARM 장기 DITM 콜옵션을 진입 적합도 순으로 비교
| Contract | Expiry | Strike | Price | Lev. | Delta | Extrinsic | Spread | IV | OI | Score | 상세 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| ARM271217C00125000 | 12/17/27 · 1.3Y | $125.00 | $127.90 | 1.7x | 0.9154 | 8.6% | 3.28% | 61.73% | 31 | 80.31 | |
| ARM280121C00125000 | 1/21/28 · 1.4Y | $125.00 | $139.13 | 1.6x | 0.8920 | 16.0% | 2.70% | 80.28% | 121 | 71.80 | |
| ARM271217C00130000 | 12/17/27 · 1.3Y | $130.00 | $134.00 | 1.6x | 0.8857 | 16.5% | 2.99% | 79.35% | 95 | 70.33 | |
| ARM270917C00125000 | 9/17/27 · 1.0Y | $125.00 | $133.00 | 1.6x | 0.8987 | 12.1% | 3.01% | 79.98% | 2 | 69.46 | |
| ARM280121C00130000 | 1/21/28 · 1.4Y | $130.00 | $135.75 | 1.6x | 0.8846 | 17.6% | 3.31% | 79.49% | 63 | 69.38 | |
| ARM271217C00135000 | 12/17/27 · 1.3Y | $135.00 | $131.00 | 1.6x | 0.8775 | 18.4% | 3.05% | 79.22% | 173 | 68.95 | |
| ARM271217C00140000 | 12/17/27 · 1.3Y | $140.00 | $127.75 | 1.6x | 0.8695 | 20.2% | 3.52% | 78.58% | 401 | 67.87 | |
| ARM280121C00135000 | 1/21/28 · 1.4Y | $135.00 | $132.50 | 1.6x | 0.8769 | 19.3% | 3.02% | 78.85% | 59 | 67.71 | |
| ARM280121C00140000 | 1/21/28 · 1.4Y | $140.00 | $129.72 | 1.6x | 0.8687 | 21.4% | 3.43% | 78.86% | 97 | 66.02 | |
| ARM280616C00130000 | 6/16/28 · 1.8Y | $130.00 | $143.00 | 1.5x | 0.8830 | 21.7% | 2.80% | 80.52% | 6 | 65.67 | |
| ARM280121C00145000 | 1/21/28 · 1.4Y | $145.00 | $126.33 | 1.6x | 0.8610 | 23.3% | 2.89% | 77.84% | 82 | 64.37 | |
| ARM271217C00150000 | 12/17/27 · 1.3Y | $150.00 | $121.75 | 1.7x | 0.8527 | 24.5% | 3.70% | 77.84% | 277 | 63.44 | |
| ARM280121C00150000 | 1/21/28 · 1.4Y | $150.00 | $123.88 | 1.7x | 0.8525 | 25.8% | 3.43% | 78.13% | 279 | 63.11 | |
| ARM280616C00135000 | 6/16/28 · 1.8Y | $135.00 | $140.25 | 1.5x | 0.8760 | 23.8% | 3.21% | 80.22% | 1 | 61.97 | |
| ARM280121C00155000 | 1/21/28 · 1.4Y | $155.00 | $120.75 | 1.7x | 0.8444 | 28.0% | 3.73% | 77.38% | 163 | 60.59 | |
| ARM270917C00150000 | 9/17/27 · 1.0Y | $150.00 | $116.13 | 1.8x | 0.8553 | 20.9% | 3.23% | 77.33% | 2 | 59.93 | |
| ARM271217C00155000 | 12/17/27 · 1.3Y | $155.00 | $119.50 | 1.7x | 0.8438 | 27.3% | 4.18% | 78.42% | 41 | 58.83 | |
| ARM280121C00160000 | 1/21/28 · 1.4Y | $160.00 | $118.25 | 1.7x | 0.8359 | 30.7% | 3.81% | 77.42% | 224 | 58.56 | |
| ARM271217C00160000 | 12/17/27 · 1.3Y | $160.00 | $116.25 | 1.7x | 0.8354 | 29.5% | 3.87% | 77.48% | 39 | 56.97 | |
| ARM271217C00165000 | 12/17/27 · 1.3Y | $165.00 | $113.25 | 1.8x | 0.8267 | 32.1% | 3.97% | 76.84% | 193 | 56.43 |
재무제표
ARM 연간 손익·현금흐름·재무상태
매출 성장률
+22.8%
최근 연간 YoY
EPS 성장률
+39.3%
최근 연간 YoY
영업이익률
18.5%
최근 연간
FCF 마진
19.3%
잉여현금흐름 / 매출
매출 추세
순이익 추세
잉여현금흐름 추세
| 항목 | 2026 | 2025 | 2024 | 2023 |
|---|---|---|---|---|
| 매출 | $4.92B+22.8% | $4.01B+23.9% | $3.23B+20.7% | $2.68B |
| 매출총이익 | $4.80B+23.5% | $3.89B+26.2% | $3.08B+19.7% | $2.57B |
| 영업이익 | $908.00M+9.3% | $831.00M+610.3% | $117.00M-82.7% | $678.00M |
| 순이익 | $904.00M+14.1% | $792.00M+158.8% | $306.00M-41.6% | $524.00M |
| 희석 EPS | $0.85+39.3% | $0.61+110.3% | $0.29-43.2% | $0.51 |
| EBITDA | $1.16B+14.1% | $1.01B+263.4% | $279.00M-67.1% | $848.00M |
| 영업현금흐름 | $1.52B+283.9% | $397.00M-63.6% | $1.09B+47.5% | $739.00M |
| 잉여현금흐름 | $949.00M+500.6% | $158.00M-83.3% | $947.00M+46.6% | $646.00M |
| 총자산 | $10.70B+19.8% | $8.93B+12.7% | $7.93B+15.5% | $6.87B |
| 총부채 | $457.00M+28.4% | $356.00M+57.5% | $226.00M+2.3% | $221.00M |
최신 연도 우선 · 작은 퍼센트는 직전 연도 대비 변화입니다.
캘린더
ARM 실적·배당 일정
매출 하단
$1.29B
EPS 하단
$0.44
매출 상단
$1.41B
실적 발표일
2026-11-04
D-64
EPS 상단
$0.49
매출 컨센서스
$1.37B
EPS 컨센서스
$0.47
뉴스
ARM 관련 최신 기사
- 일반
What's Going On With ARM Stock Monday
Arm's $800 Million CEO Pay Plan Draws Opposition From Key Shareholder Advisers
GuruFocus.com · Sep 1, 2026
- 일반
Sector Update: Tech Stocks Rise Late Afternoon
Tech stocks were higher late Monday afternoon, with the State Street Technology Select Sector SPDR E
MT Newswires · Aug 31, 2026
제품·기술Arm Holdings (ARM) Heads To TestMu Conference, Is The AI Story Fully Priced?
Conference appearance puts Arm Holdings in focus for AI infrastructure investors Arm Holdings (NasdaqGS:ARM) is set to present at the 5th TestMu Conference on August 19, 2026, with Head of Developer Relations Prashant Sharma discussing the company’s developer ecosystem and AI focused infrastructure push. This conference appearance highlights how Arm Holdings is engaging directly with software and testing professionals as it rolls out its AGI CPU and expands deeper into cloud infrastructure...
Simply Wall St. · Aug 31, 2026
제품·기술ARM vs. NVDA: Which AI Chip Designer is Worth Investing in?
NVIDIA's faster growth, integrated AI platform, strong cash generation and lower valuation make it the stronger investment choice over Arm Holdings.
Zacks · Aug 31, 2026
실적Wall Street May Be Sleeping on This Massive AI CPU Opportunity
Arm has quietly captured the CPU backbone of the AI data center buildout, yet its current price tells a strikingly different story than its growth numbers do. Here is what Wall Street keeps missing.
24/7 Wall St. · Aug 31, 2026
제품·기술IBM Introduces New Mainframe Processor Combining Its Own Tech With Arm Architecture
On August 24, International Business Machines Corporation (NYSE:IBM) introduced its next-generation dual-architecture processor for IBM Z and LinuxONE, the first processor milestone to emerge from a relationship with Arm Holdings plc (NASDAQ:ARM) announced in April. The new chip will enable companies to run operating systems and applications on both IBM’s custom compute platform and the […]
Insider Monkey · Aug 29, 2026
제품·기술ARM's Expanding AI Growth Opportunity Goes Beyond Market Hype
Arm Holdings' AI opportunity spans data centers, devices and custom silicon, supported by its royalty model and energy-efficient processor architecture.
Zacks · Aug 28, 2026
일반AMD Stock Upgraded To Strong Buy. Here's Why.
Advanced Micro Devices received a bullish vote of confidence as Raymond James upgraded AMD stock to strong buy from outperform.
Investor's Business Daily · Aug 25, 2026
- 제품·기술
Arm Rises 2.8% as $272 Target Prices the CPU Tollbooth
AI accelerators receive the headlines, but nearly every expanding computing system still pays Arm for architecture.
GuruFocus.com · Aug 25, 2026
실적AMD Stock Gets a ‘Strong Buy’ Upgrade: Why It Could Outperform Nvidia
Nvidia earnings are Wednesday but rival Advanced Micro Devices is the chip maker that could capitalize on booming CPU demand.
Barrons.com · Aug 25, 2026
홀더
ARM 내부자·기관 보유 현황
최신 보고 목록 기준이며 실제 거래 시점과 보고일 사이에는 시차가 있습니다.
기관 보유
96.2%
기관 보유 (유동주식)
96.3%
내부자 보유
0.1%
기관 수
1,303
주요 기관 홀더
| 홀더 | 주식 수 | 평가액 | 지분 | 변동 | 보고일 |
|---|---|---|---|---|---|
| Invesco Ltd. | 12.82M | $3.10B | 1.2% | 117.8% | Jun 30, 2026 |
| Dz Bank Ag Deutsche Zentral Genossenschafts Bank, Frankfurt Am Main | 6.50M | $1.57B | 0.6% | -30.6% | Jun 30, 2026 |
| Capital World Investors | 4.33M | $1.05B | 0.4% | 100.0% | Jun 30, 2026 |
| Arrowstreet Capital, Limited Partnership | 4.09M | $990.55M | 0.4% | 333.2% | Jun 30, 2026 |
| FMR, LLC | 4.06M | $982.87M | 0.4% | 65.9% | Jun 30, 2026 |
| Goldman Sachs Group Inc | 2.92M | $707.08M | 0.3% | 79.3% | Jun 30, 2026 |
| Van Eck Associates Corporation | 2.60M | $629.11M | 0.2% | 17.5% | Jun 30, 2026 |
| Capital Research Global Investors | 2.40M | $580.93M | 0.2% | -43.1% | Jun 30, 2026 |
| Morgan Stanley | 2.16M | $522.15M | 0.2% | -51.6% | Jun 30, 2026 |
| Capital International Investors | 2.05M | $495.97M | 0.2% | 75.9% | Jun 30, 2026 |
면책조항: 증시가격은 모든 주식 시장의 최신 증시가격을 표시하는 것은 아니며, 정보가 지연되거나 잘못될 수 있습니다. 거래 목적이나 조언이 아닌 정보 제공 목적으로만 제공됩니다.
.png&w=3840&q=75)
.png&w=3840&q=75)